Състав, структура и класификация на оборотния капитал на предприятието.
Един от най-важните показатели за оценка на предприятието е размерът на оборотния капитал. Без тях дейността на предприятието е невъзможна, тъй като това понятие включва различни материали, необходими за производството на продукти, полуготови продукти, суровини, компоненти, гориво и други елементи, необходими за производството.
Оборотният капитал (ОС) често се нарича мобилен или оборотен капитал. Тези понятия са синоними. OS е собственост на предприятие, което участва в един производствен цикъл. Действителната себестойност на продукцията зависи от размера на оборотния капитал и след производствения цикъл те трябва да се попълват. По правило цикълът на оборот на активите е по-кратък от една година.
Структурата на оборотния капитал на предприятието
Мобилността се отнася до количеството (и цената) на ресурсите, необходими за производството на продукт. Те са разделени на два вида:
- Натурални (количество суровини в килограми, тонове, единици, литри).
- Себестойност (реалната цена на суровините и полуготовите продукти).
Забележка:оборотният капитал трябва постоянно да се актуализира: той е предназначен за един производствен цикъл. За втория цикъл са необходими нови мобилни съоръжения.
структура на ОС
Състав на оборотния капитал:
- Материални ресурси. Това понятие включва суровини, материали, полуфабрикати, гориво, електроенергия, готова и незавършена продукция.
- нематериални ресурси. Това понятие включва краткосрочни заеми, инвестиции, пари в бройИ вземания.
Можете да разберете структурата на оборотния капитал в балансафирма - обикновено се отразява във втория раздел на отчета.
Забележка:съставът на мобилните устройства се показва изключително като стойност, така че трябва ясно да знаете цената на всяка единица суровини или Завършени продукти.
Всъщност съставът на оборотния капитал на предприятието е процентът на всички позиции в мобилния капитал. Ако съберете всички статии, получавате 100% OS. Ръководството и ръководството на компанията трябва да се стремят да сведат до минимум запасите от готова продукция и суровини в складовете, както и да намалят вземанията - това ще доведе до увеличаване на приходите и рентабилността на предприятието.
Познавайки размера на оборотния капитал на предприятието, можете да разберете колко ресурси са необходими за производството на партида стоки
Ефективност на оборотния капитал
За да изчислите броя на производствените цикли (количеството на използвания оборотен капитал), за да осигурите необходимите приходи, трябва да намерите коефициента на оборот (Cob). Изчислява се по формулата: Kob \u003d TR / Sb (TR - сумата на приходите, Sb - цената на оборотния капитал).
За да се намери показателят за средната стойност на приходите от оборота, е необходимо да се използва формулата: Sb=Sbng+Sbkg (Sbkg е сумата на мобилните средства в началото на годината, Sbkg е сумата на мобилните средства в края на годината).
За да се изчисли размерът на приходите, е необходимо да се умножи цената на една единица продукция по обема на продукцията: TR=P*Q (P е себестойността на една единица продукция, Q е обемът на продукцията в единици). Но обикновено няма нужда да броите приходите - те трябва да бъдат посочени в счетоводните записи.
Друг важен показател, което трябва да знаете е процентът на текучество. В учебниците и формулите се обозначава като Това. Това е броят на дните, необходими за един производствен цикъл. Счита се, както следва: To \u003d T / Kob (T - броят на дните, Kob - предварително изчисленият коефициент на оборот).
Как да анализираме
Сега нека да разгледаме как можете да анализирате операционната система.Оборотният капитал на дружеството включва нормализирани и нестандартизирани капитали. Първите включват всички материални ресурси, които могат да бъдат преброени и измерени. Това са готови продукти, суровини и стоки, които все още не са завършени и са в магазините. Второто са парите. Наричат се ненормализирани, защото е практически невъзможно да се изчислят предварително с висока точност.
Оборотният капитал е сумата от нормализирания и ненормализирания капитал
Благодарение на анализа на мобилния капитал е възможно да се раздели на ликвидни групи. По същество ликвидността е способността на стоките да се превръщат в пари. Паричните средства имат най-висока ликвидност (абсолютна). Готовата продукция принадлежи към групата на високоликвидните, незавършеното производство - към средна група, суровини - до ниско. Това означава, че готовите продукти могат да бъдат превърнати в пари краткосрочен, незавършен - за средно (трябва да бъде завършен и продаден), суровини - за възможно най-дълго.
Как да подобрим ефективността
Нека сега да разгледаме реалните начини за подобряване на ефективността на оборотния капитал. По същество те се свеждат до оптимизиране на процеса:
- Намаляване на производствения цикъл (ускоряване на производството).
- Увеличаване на текучеството.
- Координирана работа с доставчици и купувачи (система точно навреме).
За да ускорите производството на продукти, можете да увеличите ефективността на работниците чрез мотивация, да намалите броя и времето на престой чрез оптимизиране на процеса, да добавите допълнителен работен капацитет (нови машини или работилници).
Принципът "точно навреме" високо нивоспоразумения между доставчици и купувачи. Необходимо е да се гарантира, че суровините и полуготовите продукти достигат до вашия склад не веднъж на всеки шест месеца, а при необходимост (обратно горе производствен процес).Факт е, че суровините, лежащи в склада, свързват оборотния капитал. Разбира се, произведените продукти също не трябва да се забавят и натрупват в складове, а веднага да се изпращат на клиента или купувача.
Увеличаването на текучеството предполага оптимизиране на забавянията на плащанията. Това ви позволява да освободите средства и да ги насочите към развитието на предприятието.
Най-добрият начин за оптимизиране на закъсненията е премахването на вземанията. Няколко начина да направите това:
- Осигурете отстъпки на партньорите за навременно плащане или предплащане.
- Въведете санкции и глоби за забавени плащания.
- Привличане на факторинг компании за сътрудничество.
Вашите мениджъри, сключвайки споразумение с партньори, трябва да изяснят ситуацията с възникването на вземания. Разкажете им за предимствата на предплащането и навременното прехвърляне на средства, че закъсненията водят до глоби и увеличаване на времето за изпращане на стоките. Също така е необходимо периодично да се обаждате на партньорите и да им напомняте за възникващи забавяния. Това има положителен ефект върху динамиката на намаляване на дълга и ускоряване на оборота на средствата.
По-разумно е да се прибягва до услугите на факторинг фирми само в случаите, когато дългът е преминал в категорията „несъбираем“. Така че можете да върнете поне част, вместо да загубите цялата сума.
Чрез намаляване на вземанията и количеството на суровините / стоките в складовете, вие намалявате размера на оборотния капитал
Как да изчислим рентабилността
Оборотният капитал на фирмата е ресурси, необходими за един производствен цикъл. Рентабилността на ОС е отражение на това колко печалба ще донесе сумата, инвестирана в мобилен капитал.Рентабилността на ОС е вид относителен показател на предприятието. Рентабилността (P) се изчислява по формулата: P \u003d Pr / OBss (Pr-печалба, OBss - средна ценаОПЕРАЦИОННА СИСТЕМА).
В повечето случаи рентабилността може да бъде правилно изчислена въз основа на печалбата, получена след продажбата на произведените продукти.
Пример за изчисление
Да вземем определено предприятие, което е произвело продукти на стойност 6 милиона рубли през 2013 г. и 6,12 милиона през 2014 г. Годишните баланси през 2013 г. възлизат на 1 200 000 рубли, през 2014 г. - 1 105 000 рубли.
Револвиращи средства -това е съвкупност от оборотни производствени средства и оборотни фондове (глед икономическа теориясъществува понятието оборотен капитал).
по договаряне производствени активи - това са предмети на труда със срок на експлоатация не повече от 1 година, които в процеса на тяхното използване променят естествено-материалната си форма и незабавно изцяло пренасят стойността си върху произведените продукти (работи, услуги) в рамките на един оперативен цикъл. . Под оперативен цикълсе разбира времето от момента на придобиване на суровини и материали до момента на получаване на пари от продажбата на готовата продукция.
Състав на оборотните производствени активи:
· производствени запаси;
незавършено производство, полуфабрикати собствено производство;
· Бъдещи разходи.
ДА СЕ производствени запасисе отнася до всяка марка материален ресурс (суровини, основни материали, спомагателни материали, гориво, енергия, закупени полуготови продукти, компоненти, резервни части, контейнери, опаковъчен материал, малоценни и износващи се артикули), получени от потребителското предприятие, но все още не се използва в производствения процес и се намира в предприятието, независимо от мястото на неговото съхранение.
ДА СЕ работа в прогресвключва продукти, които не са завършени в производството в отделни цехове, както и продукти, които не са приети от отдела технически контроли не са предадени в склада на готовата продукция.
ДА СЕ разсрочени разходивключват разходите на предприятието през този отчетен период, но се отписват към себестойността на продукцията в следващите периоди. Те включват разходи:
За развитие определени видовепродукти и нови технологични процеси;
За неравномерни ремонти на дълготрайни активи през годината при липса на подходящ резерв и др.
оборотни средства- това са средства, които са свързани с обслужването на процеса на обращение на продуктите, които не участват във формирането на стойността на продуктите, но са негови носители.
Съставът на средствата за обращение:
Готови продукти на склад
готови продукти, изпратени и на път;
пари в сетълмент, по сетълмент сметки;
· краткосрочни финансови инвестиции;
Вземания.
Съотношението между отделните елементи на револвиращите фондове или техните съставни частиНаречен структура на оборотния капитал .
Средствата, авансирани (инвестирани) в създаването на оборотен капитал, се наричат оборотен капитал . Оборотни средства – финансова категория. Оборотният капитал е предназначен за формиране на необходимите запаси и запаси от стоки материални активи, за разсрочени разходи, за разчети в крайни срокове. Наличието на оборотен капитал позволява на компанията да осигури непрекъснат процес на доставка, производство и реализация на продуктите.
Оборотният капитал може да се формира от следните източници:
· собствен оборотен капитал (т.е. собствен и еквивалентен оборотен капитал – стабилни пасиви);
· собствени оборотни средства и привлечени оборотни средства (краткосрочни заеми от търговски банки).
Основният и постоянен източник на увеличаване на собствения оборотен капитал е печалбата на предприятието. Устойчивите пасиви са оборотен капитал, еквивалентен на собствени средства и не принадлежат на предприятието, но са постоянно в неговото икономическо обръщение. Устойчивите пасиви включват дължими сметки, минимален дълг на заплати, плащания към бюджета за данъци и осигуровки и др. Задължения - средства, временно привлечени от предприятието и подлежащи на връщане в съответните правни или лица. Задълженията в рамките на текущите срокове за плащане на сметки и задължения са нормални (законни). Краткосрочни заемитърговските банки (заемни средства) не са постоянен, а само временен източник на запаси и разходи, които са необходими в определени периоди поради забавяне на доставката на материални ресурси, отклонения от плана в производствените и маркетинговите процеси. Тъй като банката издава краткосрочни заеми при определен процент, компанията увеличава разходите си, което се отразява в увеличаването на себестойността на продукцията.
Кръговрат на оборотния капитал
При функционирането си предприятието извършва паралелна снабдителна, производствена и маркетингова дейност. Закупувайки необходимите материално-технически ресурси, предприятието изпълнява функции на доставка за себе си, производство на продукти - производство, продажба на произведени продукти - маркетинг. В съответствие с изпълнението на тези функции се извършва циркулацията на оборотния капитал. С наличните средства по текущата сметка (или сметки) и в касата предприятието придобива материално-техническите ресурси, необходими за производството. Материалите не се консумират веднага, част от тях са в производствени запаси, а тези, които се влагат в производство, са в процес на производство, завършени, но все още не продадени продукти. Вложените (авансирани) в тях оборотни средства са свързани . Паричните средства в разплащателна сметка или на ръка могат да се считат за Безплатно оборотен капитал. За сметка на свободния оборотен капитал предприятието придобива материални и технически ресурси, изплаща заплати на персонала, бюджета и извънбюджетните фондове.
Намирайки се в постоянно движение, револвиращите фондове извършват непрекъсната циркулация, което се отразява в постоянното обновяване на производствения процес. Има три етапа на цикъла.
1. Паричен (подготвителен) етап: D - T ... (пари - стоки) .
Револвиращите фондове започват своето движение, като авансират определена сума пари за покупката производствени запаси. На този етап се осъществява преходът от сферата на обръщението към сферата на производството.
2. Етап на производство: T - P - T / ... (Стоки - Производствен процес - Стоки) .
Този етап се извършва по време на производствения процес. Състои се в предаване в производството на закупени материални активи - материални запаси. На този етап от кръговрата авансовата стойност отново променя формата си: от формата на производство, в която преминава стокова форма. И според материалния състав, от запасите за материално производство, той първо се превръща в незавършени продукти, а след това в готови продукти - „Инвентар - производствен процес - готови продукти“.
3. Краен етап:T / - D / ... (Стоки - Пари) .
Този етап се състои в продажбата на готовите продукти и получаването на средства за продажбата. На този етап оборотните средства преминават от етапа на производство в етапа на обръщение и отново приемат формата на пари.
Формулата на веригата изглежда така:
D - T ... T - P - T / ... T / - D / .
Разлика между ( D / - D) е размерът на паричния доход (брутен доход).
Въз основа на характеристиките на обръщението се определя понятието оборот на оборотния капитал.
Обръщаемост на оборотния капитал- това е движението на оборотния капитал в процеса на производство и продажба на произведени продукти (работи, услуги), т.е. продължителността на едно пълно обращение на оборотния капитал, започвайки от придобиването на материални запаси и изплащането на заплатите, завършвайки с продажбата на готови продукти и получаването на средства по разплащателната сметка на предприятието.
Период на оборот на оборотния капитал- това е времето, през което оборотният капитал извършва пълен цикъл, т.е. преминават периодът на производство и периодът на обръщение.
Показатели за ефективността на използването на оборотния капитал. Ускорена обръщаемост на оборотния капитал. Абсолютно и относително освобождаване на оборотни средства в резултат на подобряване на тяхното използване. Нуждата на фирмата от оборотен капитал. Оборот на вземанията. Влияние на управлението на оборотния капитал върху икономически показателидейности на предприятието.
Икономическата същност на оборотния капитал, неговия състав и структура. Нормиране на оборотния капитал по елементи и общо за предприятието. Методи за нормализиране на оборотния капитал.
Основният елемент на пр-ва са оборотните активи (ОС) - предмети на труда, част от националното богатство на страната, това е оборотният капитал, парите, които са постоянно в обращение в предприятието, свързани с плащането на всички необходими материали ресурси – производство. акции и др. ОС веднъж участват в процеса на производство на продукти, работи, услуги и незабавно напълно пренасят своето изкуство върху готовите продукти.
ОС е сборът от ОФ и оборотните фондове.
Към оборотни продукти. средства включват:
1. продукт запаси от материални ресурси по матер. фирмени складове
2. незавършено производство
3. разходи за бъдещи периоди
Оборотните фондове са:
1. готов продукт - отива в n / x обращение
2. изпратени стоки
3. вземания
4. бърлога. sr-va на r / s
6. Ср в изчисленията
7. друга бърлога. ср.
Когато изучават ОС, те подчертават стоково-материалните ценности - прод. запаси, предназначени за производство и на склад, както и други дълготрайни активи.
Маркирайте следата. OF групи:
1. суровини и осн материали, полуфабрикати
2. Помощни материали
3. гориво и гориво
4. съдове и опаковъчни материали
5. ремонтни части
6. малоценни и износващи се инструменти и инвентар
7. незавършена работа
8. други ОФ
Разграничете следа. видове резерви на дълготрайни активи:
1. текущи запаси
2. предпазни запаси
3. подготвителни запаси
4. сезонен.
Цикълът на ОС е процес на последователно преминаване на ОС от един етап към друг.
D(1) – T – D(2)
1. пари, изразходвани за закупуване и плащане на всички матер. ресурси - предмети на труда (D (1))
2. от закупените предмети на труда (материални ресурси) се произвежда гот. продукти. На този етап парите се превръщат в стока (T)
3. изпълнение гот. производство, в резултат на което стоките отново се превръщат в пари (D (2)).
Дълготрайните активи се отчитат с помощта на показателя "St-t баланс на дълготрайните активи в края и началото на месеца."
Един оборот на ОС е времето от плащането на матер. ресурси (D(1)) до момента на връщане на парите за РП по сметката на предприятието в банката - това е продължителността на един оборот в дни.
OS функция– разплащателно-разчетна поддръжка на обращението на матер. стойности и тяхното прилагане на етапите на придобиване, производство и продажба. Различни видовематер. ресурсите се изразходват по установени норми за единица от всеки вид продукт. Нормирането на ОС е необходимо за определяне на минималните изисквания за den. Wed-wah да плати mater. ресурси, необходими на дружеството през планираната година за създаване на произв. материални запаси. ресурси.
1. Схема на циркулацията на дълготрайните активи в процеса стопанска дейностпредприятия.
D ® T ® T / ® D
Предметите на труда, обслужващи сферата на производството, се изразходват напълно в рамките на един производствен цикъл, като променят естествено-материалната си форма, състав и свойства. Тяхната потребителска стойност изчезва и се появява нова стойност под формата на стойността на новоразработените продукти. Цената на предметите на труда се прехвърля изцяло в себестойността на готовата продукция. Средствата, които обслужват сферата на производството на всички етапи от производствения цикъл (запаси, незавършено производство, полуфабрикати), обикновено се наричат производствен оборотен капитал на PPF.
Обхват на обращение. Продажбата на продукти изисква определен период от време, през който той е в склада на производителя, след това се транспортира до потребителя, изготвят се необходимите финансови документи, освен това закупуването на суровини също изисква определен период от време. За да не се прекъсва производственият процес и да се възобновява своевременно производственият оборотен капитал, предприятието трябва да разполага с допълнителни финансови ресурси, обслужващи сферата на обръщение. Средства в стоки и парична формаработещите в сферата на обръщението се наричат оборотни фондове.
Текущите активи на предприятието във всеки един момент са във всички етапи на обръщението, тоест част от средствата се появяват в предприятието под формата на производствени резерви, другата част е под формата на незавършено производство на полуфабрикати, третата част е под формата на готови продукти, които постепенно се превръщат в брой по разплащателната сметка на фирмата.
По този начин оборотният капитал (ОС) е паричната подкрепа за непрекъснатостта на производствения процес в предприятието и тяхната роля е да обслужват движението на материалните активи.
2. Видове групиране на ОС:
В практиката на отчитане, планиране и анализ на дълготрайните активи се използват няколко вида групировки.
1. Групиране по сфери на оборот.
2. Групиране по елементи във всяка сфера.
Производствените запаси са предмети на труда, които са подготвени за стартиране на производствения процес.
Производствените запаси са разделени на елементи:
основни материали
Помощни материали (използват се технологични и нетехнологични за ремонтни нужди)
· гориво
гориво
закупени полуфабрикати
компоненти
части за ремонт
малоценни и бързо износващи се инвентари
контейнер и опаковка.
Полуфабрикати собствено производство, в процес на работа - не е минало пълен цикълобработка.
Разходите за бъдещи периоди са нематериални елементи на производствения оборотен капитал. Разходите за тях се извършват в определен период от време и са насочени към подготовка и усвояване на производството, като тези разходи ще бъдат прехвърлени в себестойността на готовата продукция в бъдещ период от време.
оборотни средствавключват следните елементи:
Готова продукция в склада на предприятието
Стоките са изпратени, но не са платени
Парични средства при разплащане
Постъпили парични средства по банковата сметка на фирмата.
В промишлеността като цяло делът на елементите на производствения резерв е 25%, като техният дял надвишава това ниво в преработвателните производства.
Съотношението на средствата в сферата на обращение при нормална операцияпредприятия трябва да бъде на ниво 4:1.
Следните фактори влияят върху промяната в това съотношение:
Фактори за производство и техническо предназначение (повишаване на техническото ниво на предприятието и др.)
Организационни фактори (ниво на специализация на предприятието)
Условия за материално-техническа доставка (зависят от отдалечеността на доставките, тяхното количество, честота на доставките)
Маркетингови фактори (изисквания за размера на транспортните партиди), условия за изчисление.
Нормирането е установяване на икономически и технически обоснована потребност. Нормализирано:
производствени запаси;
· незавършено производство
полуфабрикати собствено производство
· Бъдещи разходи
готова продукция в склада на предприятието.
Целта на нормирането- определяне на минималната и достатъчна нужда от оборотен капитал на предприятието за формиране на производствени резерви, за осигуряване на финансови ресурсипроизводствен процес и маркетинг на готовата продукция.
Необходимостта от ОС се определя при компилирането финансов планпредприятия.
Стойността на ОС зависи от обема на продукцията, нейния асортимент, маркетинговите условия и предлагането на продукцията.
Методи за нормализиране:
- метод на директно броене.
- Аналитичен метод.
- Коефициентен метод.
Метод на директно преброяване- най-трудоемките. Изчислението се извършва за всеки елемент от OS и в рамките на всеки елемент за хомогенна група PF материали.
Аналитичен методизползва се, когато няма съществуващи промени в условията на работа на предприятието спрямо базовия период. Като база - отчетни данни за предходния период на работа. Изчисляването на стандарта на OS се извършва на разширена основа, като се отчита скоростта на промяна в обема на производството.
Метод на съотношениетовключва установяването на нов стандарт въз основа на стандарта от предходния период, като се вземат предвид промените в производствените условия, доставката, условията на продажба.
Вторият и третият метод се използват в предприятия, които работят повече от една година. Паралелно с това са оформили своя асортимент и вече са организирали производствения процес.
Използвайки метода на директно преброяване, стандартите на ОС, работата се извършва на няколко етапа. На 1-ви етапцялото разнообразие от консумирани ресурси се класифицира по групи, видове и стандартни размери. На 2-ри етапза всяка позиция от 1-ви етап необходимостта от този вид материален ресурс се изчислява в натурални мерни единици (на година, тримесечие). На етап 3определя се среднодневната потребност или среднодневното потребление на даден вид материални ресурси, също и в натурални мерни единици. На 4-ти етапза всяка позиция се определя нормата на наличността на стоково-материалните запаси в (дни на доставка).
При определяне на броя на дните на охрана се определя времето на престой в състава:
- текуща наличност;
- застрахователен запас;
- транспортен състав;
- технологични;
- подготвителна.
текуща наличност(основен) е създаден, за да осигури безпроблемната работа на предприятието в периода между две съседни доставки.
защото фирмата работи с няколко доставчика, които й осигуряват същото материален ресурси предоставяне на този ресурс на различни дати, стойността на текущия запас се приема в размер на 50% от средния цикъл на доставка, за да се намалят паричните средства в състава на производствените запаси.
Предпазен запассъздадени в случай на непредвидени отклонения в доставките. 2-ри по големина вид резерви. Продължителността на престоя в този запас е приблизително 50% от продължителността на престоя в текущия запас.
Времето, прекарано в транспортен запассе взема предвид, ако продължителността на товарооборота е по-голяма от сроковете на документооборота. Зависи от разстоянието на доставчика.
Технологичен резерв- това време трябва да се вземе предвид само ако този вид продукт се нуждае от предварителна обработка. Но в същото време обработката не е част от технологичния процес.
Подготвителен запасвзема предвид времето, свързано с получаването на инвентара, сортирането, складирането. Данните са базирани на данни от хронометрични наблюдения.
сезонно предлагане- е инсталиран в предприятията на преработващата промишленост (селско стопанство).
Можем да определим стандарта на ОС, но за всеки артикул в рамките на елемента, като умножим дневната норма на запасите по средната дневна консумация на този елемент от инвентара и по цената, която е валидна за този период.
Обобщавайки всички стойности на OS за всички позиции на инвентарните позиции, получаваме общия стандарт на OS като част от производствените резерви.
Нормиране на текущата работа.Коефициентите на оборотен капитал (ОС) за незавършено производство се определят с помощта на агрегирания (аналитичен) метод чрез коригиране на размера на оборотния капитал на базовия (предходния) период.
При използване на метода на директно броене за всеки тип продукция се определя следното:
- продължителността на производствения цикъл на неговото производство, преведена в календарни дни;
- за всеки вид се установява производствената себестойност на продуктите;
- коефициент на увеличение на разходите.
Нормиране на готовата продукция в склада на предприятието.За да се изчисли този стандарт по метода на директното броене, е необходимо да се знае средната дневна доставка на този вид продукт в единици, тонове; като разходен показател се приема производствената себестойност на този вид продукт.
Произведението на тези 3 показателя ще ни даде стойността на нормата на оборотния капитал в склада на готовата продукция.
Оборотният капитал е набор от оборотни фондове, както и производствени фондове, определени в парично изражение. Тези компоненти участват в процеса на възпроизводство по различни начини: първите - в сферата на обръщението, вторите са ангажирани в производството на стоки.
Състав и структура на оборотния капитал
Условията за продажба и производство на продукти налагат изисквания за постоянна наличност в складовете на запаси от материални активи, които се използват в производството, както и готови продукти. За безпроблемната работа на магазините те трябва да разполагат с определени запаси от незавършени стоки. Освен това всяка компания се нуждае от пари за текуща сметка.
Краткотрайните активи са активите на фирмата, които в хода на своята дейност пренасят стойността си изцяло върху крайния продукт, като същевременно участват еднократно в производствения процес, губейки или променяйки естествената си форма.
Оборотният капитал е най-мобилната част от активите, която във всеки цикъл преминава през три етапа: паричен, производствен и стоков.
Съставът и структурата на оборотния капитал се представя от следните елементи: оборотни средства и оборотни средства.
По-голямата част от производствените текущи активи са производствени запаси (компоненти, суровини, материали и полуфабрикати, контейнери, гориво, резервни части, домакинско оборудване).
Оборотният капитал на предприятието е оценка на разходите за оборотни активи и оборотни средства. Текущите активи функционират едновременно както в сферата на производството, така и в сферата на обръщението, осигурявайки непрекъснатостта на производствения процес и продажбата на продуктите.
Оборотните производствени активи са част от средствата за производство, които се консумират изцяло във всеки производствен цикъл, пренасят изцяло стойността си върху произведените продукти и се възстановяват напълно след всеки производствен цикъл. Те се класифицират според следните елементи:
- производствени запаси (суровини, основни и спомагателни материали, закупени полуфабрикати и компоненти, гориво, амбалаж, резервни части за ремонт на оборудване, малоценни и износващи се артикули); Категорията на артикулите с ниска стойност и износване включва: артикули, които служат по-малко от една година и струват към датата на закупуване не повече от 100 пъти (за бюджетни институции- 50 пъти), установени със закон Руска федерацияминималната месечна работна заплата на единица; специални инструментии специални устройства, сменяемо оборудване, независимо от тяхната цена; специално облекло, специални обувки, независимо от тяхната цена и срок на експлоатация и др.
- незавършено производство и полуфабрикати от собствено производство (НПП);
- незавършеното производство е продукт, който не е завършен и подлежи на допълнителна обработка;
- разсрочени разходи, т.е. разходи за разработка на нов продукт, абонаментни такси, плащане за няколко месеца предварително под наеми т.н. Тези разходи се отписват към себестойността на продукцията в бъдещи периоди;
- оборотни средства, т.е. набор от средства, функциониращи в сферата на обращение; (продукти, готови за продажба, намиращи се в складовете на предприятието; продукти, изпратени, но все още неплатени от купувача; парични средства в касата на предприятието и по банкови сметки, както и средства в предстоящи разплащания (вземания) .
Оборотният капитал непрекъснато прави цикъл, по време на който има три етапа: доставка, производство и маркетинг (реализация). На първия етап (доставка) предприятието придобива необходимите материални запаси срещу парични средства. На втория етап (производство) материалните запаси влизат в производството и след като са преминали формата на незавършено производство и полуфабрикати, се превръщат в готови продукти. На третия етап (продажби) готовата продукция се продава и оборотният капитал приема формата на пари.
Структурата на оборотния капитал е делът на стойността на отделните елементи на оборотния капитал в общата им стойност.
Източници на формиране на оборотен капитал
Според източниците на формиране оборотният капитал се разделя на собствен и заемен оборотен капитал. Собственият оборотен капитал е средствата, фиксирани в уставния фонд в частта, предназначена за формиране на оборотен капитал, необходим за функционирането на предприятието. Собственият оборотен капитал може да се попълва за сметка на печалба, амортизационен фонд и др.
Освен това предприятията като източник на формиране на оборотен капитал могат да използват средства, еквивалентни на техните собствени (т.нар. устойчиви пасиви), които включват: постоянна минимална работна заплата и осигурителни вноски; суми, начислени на служителите за празници; разплащания с финансови органи за данъци и такси и др.
Заемните средства служат за покриване на временните нужди на предприятието от оборотен капитал, създават се за сметка на банкови заеми и задължения към доставчици.
Определяне на необходимостта от оборотни средства
За да се определят нуждите на предприятието от оборотен капитал, се извършва нормиране на оборотния капитал. Под регулиране на оборотния капитал се разбира процесът на определяне на икономически обоснованите нужди на предприятието от оборотен капитал, осигуряващ нормалното протичане на производствения процес.
Нормализираният оборотен капитал включва всички оборотни активи (материални запаси, незавършено производство и полуфабрикати от собствено производство, разходи за бъдещи периоди) и готови за продажба продукти.
Коефициентите на оборотен капитал се изчисляват във физическо изражение (парчета, тонове, метри и т.н.), в парично изражение (рубли) и в дни на склад. Общата норма на оборотния капитал на предприятието се изчислява само в парично изражение и се определя чрез сумиране на нормите на оборотния капитал за отделните елементи:
FOBShch \u003d FPZ + FNZP + FRBP + FGP,
където FPP е стандартът на производствените запаси, rub.; FNZP - стандарт на незавършено производство, rub.; FRBP е стандартът за отложени разходи, рубли; FGP - стандартен запас от готова продукция в складовете на предприятието, rub.
Коефициентът на общи резерви (NPZi) определя за колко дни трябва да се осигурят на компанията оборотни средства този видпроизводствени запаси.
Рафинерия i = NTEKi + NSTRi + NPODPi,
където NTEKi е нормата на текущия запас, дни; NSTRi - норма на осигурителен запас, дни; NPODGi - нормата на подготвителния (технологичен) резерв, дни.
Текущият запас е необходим за осигуряване на непрекъснатия ход на производството в предприятието в периода между последователните доставки. Нормата на текущия запас се приема като правило равна на половината от средния интервал между две последователни доставки.
Предпазният запас е осигурен, за да се предотвратят последствията, свързани с прекъсване на доставките. Нормата на запасите се определя или в рамките на 30-50% от текущата норма на запасите, или равна на максималното време за отклонения от интервала на доставка.
Подготвителен (технологичен) резерв се създава в случаите, когато суровините и материалите, влизащи в предприятието, изискват подходяща допълнителна подготовка (сушене, сортиране, рязане, бране и др.). Нормата на подготвителния запас се определя, като се вземат предвид специфичните условия на производство и включва времето за получаване, разтоварване, документация и подготовка за по-нататъшно използване на суровини, материали и компоненти.
Показатели за използване на оборотния капитал
Най-важните показатели за използването на оборотния капитал в предприятието са коефициентът на обръщаемост на оборотния капитал и продължителността на един оборот.
Коефициентът на оборот на оборотния капитал, показващ колко оборота са направени от оборотния капитал за разглеждания период, се определя по формулата:
COEP = NRP / FOS,
където NRP е обемът на продадените продукти за разглеждания период в цени на едро, рубли; FOS - средният баланс на целия оборотен капитал за разглеждания период, rub.
Продължителността на един оборот в дни, показваща колко време е необходимо на предприятието да върне оборотния си капитал под формата на постъпления от продажба на продукти, се определя по формулата:
Tob = n/CEP,
където n е броят на дните в разглеждания период.
Ускоряването на оборота на оборотния капитал води до освобождаване на оборотния капитал на предприятието от обръщение. Напротив, забавянето на оборота води до увеличаване на нуждите на компанията от оборотен капитал. Ускоряване на оборота на оборотния капитал може да се постигне чрез използването на следните фактори: изпреварващ темп на растеж на продажбите спрямо темпа на растеж на оборотния капитал; подобряване на системата за предлагане и маркетинг; намаляване на материалоемкостта и енергоемкостта на продуктите; подобряване на качеството на продуктите и тяхната конкурентоспособност; намаляване на продължителността на производствения цикъл и др.